廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案

二零一零年六月廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案

 

公司聲明

 

1、廣東鴻圖科技股份有限公司(以下簡稱:“廣東鴻圖”、“發(fā)行人”或“公司”)

及董事會(huì)全體人員保證預(yù)案內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整,對(duì)本預(yù)案的虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏負(fù)連帶責(zé)任。

 

2、本次非公開發(fā)行股票完成后,公司經(jīng)營與收益的變化,由公司自行負(fù)責(zé);因本次非公開發(fā)行股票引致的投資風(fēng)險(xiǎn),由投資者自行負(fù)責(zé)。

 

3、本次非公開發(fā)行股票預(yù)案(以下簡稱:“本預(yù)案”)是公司董事會(huì)對(duì)本次非公開發(fā)行股票的說明,任何與之相反的聲明均屬不實(shí)陳述。

 

4、投資者如有任何疑問,應(yīng)咨詢自己的股票經(jīng)紀(jì)人、律師、專業(yè)會(huì)計(jì)師或其他專業(yè)顧問。

 

5、本預(yù)案所述事項(xiàng)并不代表審批機(jī)關(guān)對(duì)于本次非公開發(fā)行股票相關(guān)事項(xiàng)的實(shí)質(zhì)性判斷、確認(rèn)或批準(zhǔn),本預(yù)案所述本次非公開發(fā)行股票相關(guān)事項(xiàng)的生效和完成尚待取得有關(guān)審批機(jī)關(guān)的批準(zhǔn)或核準(zhǔn)。

 

廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-2特別提示

 

1、本次非公開發(fā)行股票方案已經(jīng)公司第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議審議通過。

 

2、本次非公開發(fā)行面向證券投資基金管理公司、證券公司、信托投資公司、財(cái)務(wù)公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者、合格境外機(jī)構(gòu)投資者及其他符合法律、法規(guī)規(guī)定的投資者等不超過十名的特定對(duì)象,目前尚未確定發(fā)行對(duì)象。公司將在取得發(fā)行核準(zhǔn)批文后,根據(jù)申購報(bào)價(jià)的情況,遵照價(jià)格優(yōu)先原則確定最終發(fā)行對(duì)象。

 

3、本次非公開發(fā)行股票的數(shù)量不超過1,500萬股(含本數(shù)),若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng)的,本次發(fā)行股票的數(shù)量上限將根據(jù)本次募集資金總額與除權(quán)除息后的發(fā)行底價(jià)做相應(yīng)調(diào)整,具體調(diào)整情況由公司董事會(huì)決定。在該上限范圍內(nèi),由股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)與主承銷商(保薦機(jī)構(gòu))根據(jù)認(rèn)購情況協(xié)商確定最終發(fā)行數(shù)量。

 

4、公司本次非公開發(fā)行的定價(jià)基準(zhǔn)日為公司第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議決議公告日(2010年3月20日),發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)交易日股票交易均價(jià)的百分之九十(注:定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易均價(jià)=定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易總額÷定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易總量),即23.72元/股。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng),本次發(fā)行底價(jià)作相應(yīng)調(diào)整,具體調(diào)整情況由公司董事會(huì)決定。具體發(fā)行價(jià)格將在本次發(fā)行獲得中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后,由發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)根據(jù)向特定投資者詢價(jià)情況,按照價(jià)格優(yōu)先的原則確定。

 

5、根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定,本次非公開發(fā)行股票方案尚需公司股東大會(huì)審議批準(zhǔn)并報(bào)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)核準(zhǔn)。廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-3釋義本預(yù)案中,除非文義另有所指,下列簡稱具有如下特定含義:

 

簡稱特定含義發(fā)行人/公司/本公司/廣東鴻圖指 廣東鴻圖科技股份有限公司本次非公開發(fā)行股票/本次非公開發(fā)行/本次發(fā)行指 廣東鴻圖以非公開發(fā)行的方式,向不超過十名特定對(duì)象發(fā)行不超過1,500萬股(含本數(shù))普通股股票之行為。本預(yù)案指廣東鴻圖非公開發(fā)行股票預(yù)案，中國證監(jiān)會(huì)/證監(jiān)會(huì)指中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)，深交所指深圳證券交易所，高要鴻圖指高要鴻圖工業(yè)有限公司，高要國資指高要市國有資產(chǎn)經(jīng)營有限公司，元指人民幣元。

 

廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-4

 

第一節(jié) 本次非公開發(fā)行股票方案概要

 

一、本次非公開發(fā)行的背景和目的

 

 (一)本次非公開發(fā)行的背景在改革開放政策的引導(dǎo)下,中國經(jīng)濟(jì)蘊(yùn)含的巨大潛能得到了快速釋放?！笆晃濉鼻八哪陣鴥?nèi)生產(chǎn)總值的年均增長速度為10.73%,2010年國內(nèi)生產(chǎn)總值增長預(yù)期目標(biāo)定為8%左右,這為中國壓鑄產(chǎn)業(yè)的持續(xù)發(fā)展提供了最根本的保障。

 

壓鑄件產(chǎn)品的增長取決于其應(yīng)用領(lǐng)域需求的增長。我國汽車、通訊設(shè)備、裝備制造業(yè)等產(chǎn)業(yè)的持續(xù)快速發(fā)展和國際壓鑄產(chǎn)業(yè)向中國的轉(zhuǎn)移為我國的壓鑄行業(yè)帶來廣闊的市場。

 

2000年以來隨著轎車普及的拉動(dòng),中國汽車行業(yè)呈現(xiàn)快速增長的趨勢,近十年我國汽車年均增長率為22.6%。2009年中國汽車行業(yè)在汽車產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃、購置稅優(yōu)惠、汽車下鄉(xiāng)等優(yōu)惠政策的刺激下,全年汽車?yán)塾?jì)銷售1,364萬輛,同比增長46.2%。目前我國汽車保有量仍較低,尚處于汽車消費(fèi)快速普及期,未來增長潛力巨大。從世界各國汽車消費(fèi)軌跡來看,當(dāng)人均GDP低于2萬美元時(shí),每千人汽車保有量將快速增加。2009年,我國人均GDP為3,680美元。同時(shí)隨著汽車工業(yè)節(jié)能減排標(biāo)準(zhǔn)的提高,汽車輕量化將成為節(jié)能減排的重要手段,而輕量化必然導(dǎo)致鋁合金壓鑄件在汽車上的大量應(yīng)用。2006年歐美日的小汽車平均用鋁量已經(jīng)達(dá)到127kg/輛。歐洲鋁協(xié)(EAA)預(yù)測,在2015年前,歐洲小汽車用鋁量將增至300kg/輛。汽車重量每減輕10%,最多可實(shí)現(xiàn)節(jié)油8%。每使用1kg鋁,可使汽車壽命期減少20kg的尾氣排放。

 

2009年1月我國政府發(fā)放了3G牌照,國內(nèi)新一輪無線通訊基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)已全面鋪開,3G網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展將為本公司帶來良好的市場機(jī)會(huì)。據(jù)有關(guān)資料預(yù)測:2010年和2011年我國電信投資規(guī)模約為5,722億元;預(yù)計(jì)到2010年底,中國3G用戶將超過6,100萬,到2011年底將超過1億戶。這樣的用戶高增長必然驅(qū)動(dòng)新一輪的網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)容與覆蓋投資,而發(fā)射與接受基站又在設(shè)備投資中占有較大的比重。同時(shí)全球經(jīng)濟(jì)也開始逐步復(fù)蘇,未來幾年全球主要電信運(yùn)營商資本支出將呈現(xiàn)上升趨勢。目廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-5前國內(nèi)主要電信設(shè)備制造商已占據(jù)海外通訊設(shè)備市場的一定份額,本公司已與中興通訊、深圳華為等國內(nèi)大型通訊設(shè)備廠商建立長期穩(wěn)定的合作關(guān)系,海外通訊市場的發(fā)展也將給本公司帶來發(fā)展機(jī)會(huì)。

 

全球制造業(yè)向中國轉(zhuǎn)移及跨國公司的全球采購戰(zhàn)略,為獨(dú)立的專業(yè)壓鑄企業(yè)提供了良好的發(fā)展機(jī)遇。不斷降低零部件自制率、逐步實(shí)行全球生產(chǎn)、全球采購是跨國公司的重要發(fā)展策略。我國加入WTO后,許多知名企業(yè)紛紛在中國建立生產(chǎn)基地和全球采購平臺(tái),增加在中國的采購量。近年來,我國汽車及零部件出口呈現(xiàn)快速發(fā)展態(tài)勢,2001年至2007年年均增長近50%。全球制造業(yè)向中國轉(zhuǎn)移及跨國公司實(shí)施的全球采購戰(zhàn)略,為本公司在內(nèi)的專業(yè)壓鑄企業(yè)提供了良好的發(fā)展機(jī)遇。

 

 (二)本次非公開發(fā)行的目的通過上述分析可知,現(xiàn)階段是我國壓鑄產(chǎn)業(yè)發(fā)展中挑戰(zhàn)與機(jī)遇并存的重要時(shí)期。在這樣的大背景下,廣東鴻圖憑借自主技術(shù)研發(fā)增強(qiáng)核心競爭力,通過本次精密鋁合金壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目的實(shí)施,將進(jìn)一步擴(kuò)大汽車動(dòng)力系統(tǒng)鋁合金壓鑄件及其他通訊類、機(jī)電類產(chǎn)品產(chǎn)能,使產(chǎn)品上規(guī)模、上檔次;進(jìn)一步提升公司在國內(nèi)壓鑄行業(yè)中的競爭力和知名度,縮小公司與國外先進(jìn)企業(yè)技術(shù)水平的差距;進(jìn)一步完善產(chǎn)品結(jié)構(gòu),豐富產(chǎn)品品種,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級(jí),形成未來新的盈利增長點(diǎn)。

 

此外,本次非公開發(fā)行可以改善公司長期資產(chǎn)與長期資本之間的結(jié)構(gòu)匹配,使得公司償債能力進(jìn)一步增強(qiáng),資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)更為安全、穩(wěn)健,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步降低。

 

二、本次非公開發(fā)行對(duì)象及其與公司的關(guān)系本次發(fā)行對(duì)象為總數(shù)不超過10名(含10名)的特定投資者,包括符合法律法規(guī)規(guī)定的境內(nèi)產(chǎn)業(yè)投資者、證券投資基金管理公司、證券公司、信托投資公司、財(cái)務(wù)公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者、合格境外機(jī)構(gòu)投資者、自然人投資者以及其他合法投資者等。公司將在取得發(fā)行核準(zhǔn)批文后,按照《上市公司非公開發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》的規(guī)定以競價(jià)方式確定發(fā)行對(duì)象。

 

廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-6

 

三、發(fā)行股份的價(jià)格及定價(jià)原則、發(fā)行數(shù)量、限售期

 

 (一)發(fā)行股票的類型和面值本次發(fā)行的股票為境內(nèi)上市人民幣普通股(A股),每股面值人民幣1.00元。

 

 (二)定價(jià)原則和發(fā)行價(jià)格

 

公司本次非公開發(fā)行的定價(jià)基準(zhǔn)日為公司第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議決議

 

公告日(2010年3月20日),發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)交易日股票交易均價(jià)的百分之九十(注:定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易均價(jià)=定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易總額÷定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易總量),即23.72元/股。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本等。除權(quán)除息事項(xiàng),本次發(fā)行底價(jià)作相應(yīng)調(diào)整,具體調(diào)整情況由公司董事會(huì)決定。具體發(fā)行價(jià)格將在本次發(fā)行獲得中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后,由發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)根據(jù)向特定投資者詢價(jià)情況,按照價(jià)格優(yōu)先的原則確定。

 

 (三)發(fā)行數(shù)量及認(rèn)購方式本次非公開發(fā)行股票的數(shù)量不超過1,500萬股(含本數(shù)),若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng)的,本次發(fā)行股票的數(shù)量上限將根據(jù)本次募集資金總額與除權(quán)除息后的發(fā)行底價(jià)做相應(yīng)調(diào)整,具體調(diào)整情況由公司董事會(huì)決定。在該上限范圍內(nèi),由股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)根據(jù)認(rèn)購情況協(xié)商確定最終發(fā)行數(shù)量。

 

購買本次非公開發(fā)行股票的所有投資者均以現(xiàn)金進(jìn)行認(rèn)購。

 

 (四)限售期本次發(fā)行對(duì)象認(rèn)購的股份自本次發(fā)行結(jié)束之日起,十二個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

 

四、募集資金投向本次非公開發(fā)行擬募集資金總額不超過37,000.00萬元,扣除發(fā)行費(fèi)用后預(yù)計(jì)不超過35,535.00萬元,將全部用于“鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目”。

 

項(xiàng)目名稱 擬投資總額(萬元)廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-7鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目 35,535.00若本次非公開發(fā)行募集資金不能滿足項(xiàng)目投資需要,資金缺口將由公司自籌解決;若本次非公開發(fā)行募集資金超過項(xiàng)目的資金需求,超出部分的募集資金將用于補(bǔ)充公司經(jīng)營發(fā)展所需的流動(dòng)資金。

 

為抓住市場有利時(shí)機(jī),使項(xiàng)目盡快建成產(chǎn)生效益,本次募集資金到位前,公司將以自有資金先行投入,前期已投入的自有資金將在募集資金到位后予以置換。

 

五、本次發(fā)行是否構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易本次非公開發(fā)行股票面向符合中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的機(jī)構(gòu)投資者以及其他符合法律法規(guī)的投資者,本次發(fā)行不構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

 

六、本次發(fā)行是否導(dǎo)致公司控制權(quán)發(fā)生變化截至2009年12月31日,高要鴻圖持有公司1,840.00萬股股份,占公司總股本的27.463%,為本公司的控股股東。高要國資控制本公司35.567%的股份,為本公司實(shí)際控制人,其中:直接持有本公司8.104%的股份,通過持有高要鴻圖76.28%的股權(quán)間接持有本公司27.463%的股份。

 

根據(jù)本次非公開發(fā)行的方案,參與本次非公開發(fā)行股票認(rèn)購的發(fā)行對(duì)象及其實(shí)際控制人在本次發(fā)行完成之后直接或間接持有的公司股份表決權(quán)數(shù)量不會(huì)超過公司實(shí)際控制人高要國資屆時(shí)控制的公司股份表決權(quán)數(shù)量,高要國資仍將為公司的實(shí)際控制人。因此,本次非公開發(fā)行不會(huì)導(dǎo)致發(fā)行人的控制權(quán)發(fā)生變化。

 

七、本次發(fā)行前滾存未分配利潤處置本次發(fā)行完成后,本次發(fā)行前滾存的未分配利潤由公司新老股東共同享有。

 

八、本次發(fā)行方案尚需呈報(bào)批準(zhǔn)的程序

 

本次發(fā)行方案己經(jīng)2010年3月19日召開的公司第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議審議通過,尚需獲得公司股東大會(huì)的批準(zhǔn)和中國證監(jiān)會(huì)的核準(zhǔn)。

 

九、本次發(fā)行決議有效期本次發(fā)行決議的有效期限為本議案經(jīng)股東大會(huì)審議通過之日起12個(gè)月內(nèi)。

 

廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-8

 

第二節(jié)董事會(huì)關(guān)于本次募集資金使用的可行性分析

 

一、本次募集資金投資計(jì)劃本次非公開發(fā)行擬募集資金總額不超過37,000.00萬元,扣除發(fā)行費(fèi)用后預(yù)計(jì)不超過35,535.00萬元,將全部用于“鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目”。

 

項(xiàng)目名稱 擬投資總額(萬元)鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目 35,535.00若本次非公開發(fā)行募集資金不能滿足項(xiàng)目投資需要,資金缺口將由公司自籌解決;若本次非公開發(fā)行募集資金超過項(xiàng)目的資金需求,超出部分的募集資金將用于補(bǔ)充公司經(jīng)營發(fā)展所需的流動(dòng)資金。

 

為抓住市場有利時(shí)機(jī),使項(xiàng)目盡快建成產(chǎn)生效益,本次募集資金到位前,公司將以自有資金先行投入,前期已投入的自有資金將在募集資金到位后予以置換。

 

二、本次募集資金投資項(xiàng)目的可行性分析

 

 (一)項(xiàng)目概況項(xiàng)目名稱:鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目項(xiàng)目總投資:35,535.00萬元。

規(guī)劃占地面積:10,150平方米。

 

總工期:從2010年3月起進(jìn)行方案設(shè)計(jì)、規(guī)劃選址、項(xiàng)目備案等至2012年3月試生產(chǎn),2013年8月底全部達(dá)產(chǎn)。

項(xiàng)目建設(shè)主體:廣東鴻圖科技股份有限公司

 

 (二)項(xiàng)目基本情況項(xiàng)目實(shí)施地址:本項(xiàng)目位于廣東省高要市金渡鎮(zhèn)日新路88號(hào)。

 

項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容:主要是購置生產(chǎn)所需的大中型壓鑄機(jī)、精密數(shù)控加設(shè)備、機(jī)器人、自動(dòng)噴涂系統(tǒng)、X射線實(shí)時(shí)成像檢測裝置、金屬分析儀、表面粗糙度檢查廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-9儀等國內(nèi)外先進(jìn)的生產(chǎn)、檢測設(shè)備,以期實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目所預(yù)計(jì)的生產(chǎn)規(guī)模及技術(shù)指標(biāo)。

 

項(xiàng)目建設(shè)目標(biāo):通過本項(xiàng)目的建設(shè),將實(shí)現(xiàn)年新增精密鋁合金壓鑄件14,000噸的能力,產(chǎn)品涉及汽車類、通訊類及機(jī)電設(shè)備類相關(guān)配件三個(gè)大類,產(chǎn)品質(zhì)量達(dá)到國外進(jìn)口件水平,年新增產(chǎn)值5.2億元。

 

通過對(duì)本項(xiàng)目汽車、通訊等行業(yè)的政策、市場情況、客戶需求以及廣東省高要市的資源優(yōu)勢等方面的充分調(diào)研與論證,并結(jié)合公司自身的技術(shù)條件、銷售渠道等優(yōu)勢,公司管理層決定在廣東省高要市投資建設(shè)鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目,以擴(kuò)大公司產(chǎn)能,保持行業(yè)領(lǐng)先地位,從而提升公司綜合競爭力。

 

 (三)項(xiàng)目發(fā)展前景

 

1、本次募集資金投資項(xiàng)目在公司戰(zhàn)略中的定位及對(duì)公司未來發(fā)展的影響

 

 (1)本次募集資金投資項(xiàng)目在公司戰(zhàn)略中的定位是:“建造先進(jìn)水平產(chǎn)業(yè)基地,創(chuàng)建廣東鴻圖國際品牌,打造百年知名企業(yè)”。通過加大對(duì)公司生產(chǎn)設(shè)備的引進(jìn)和改造,不斷加強(qiáng)技術(shù)含量高、毛利率高的產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)、推廣的重要部署,是本公司在壓鑄領(lǐng)域做大、做強(qiáng),保持行業(yè)領(lǐng)先地位的重要舉措。通過本次投資項(xiàng)目建設(shè),可以提高公司在壓鑄領(lǐng)域的生產(chǎn)能力,保持公司龍頭地位并進(jìn)一步提高核心競爭力。

　　

 (2)本次募集資金投資項(xiàng)目對(duì)公司未來的影響

A、有利于促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí),提高公司的持續(xù)盈利能力。

 

B、有利于擴(kuò)大國內(nèi)外市場的份額,促進(jìn)公司穩(wěn)步快速增長。

 

C、有利于降低生產(chǎn)成本,縮短生產(chǎn)周期,提高產(chǎn)品質(zhì)量,保證及時(shí)供貨。

 

D、有利于拓展新的銷售模式及增強(qiáng)地區(qū)性輻射,可以更好的滿足國家產(chǎn)業(yè)政策支持下汽車、通訊產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

 

2、本次募集資金投資項(xiàng)目對(duì)公司市場占有率、市場地位的影響本公司是目前國內(nèi)產(chǎn)銷量最大的鋁合金壓鑄件專業(yè)制造企業(yè)之一,本次募集資金投資項(xiàng)目在擴(kuò)大公司鋁合金精密壓鑄件的產(chǎn)能以及降低生產(chǎn)成本方面具有極廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-10其重要的意義,項(xiàng)目建成后公司市場占有率以及市場地位將得到進(jìn)一步提高和鞏固,上述積極因素將進(jìn)一步加強(qiáng)公司在鋁合金精密壓鑄件生產(chǎn)方面的規(guī)模效應(yīng),鞏固公司在國內(nèi)壓鑄行業(yè)的領(lǐng)先地位。

 

 (四)投資估算本項(xiàng)目的總投資預(yù)計(jì)為35,535.00萬元,詳細(xì)情況如下表:

 

單位:萬元項(xiàng)目 金額建筑工程 2,200.00設(shè)備購置及安裝工程費(fèi) 26,871.00工程建設(shè)其它費(fèi)用 362.00基本預(yù)備費(fèi) 1,004.00流動(dòng)資金 5,000.00其它費(fèi)用 98.00項(xiàng)目總投資 35,535.00

 

三、對(duì)公司經(jīng)營管理、財(cái)務(wù)狀況等的影響本次募集資金投資項(xiàng)目建成投產(chǎn)后,公司在鋁合金壓鑄件生產(chǎn)將整體達(dá)到年產(chǎn)36,000噸的生產(chǎn)能力,進(jìn)一步加強(qiáng)公司在行業(yè)中的領(lǐng)先地位。

 

本次募集資金投資項(xiàng)目符合未來公司整體戰(zhàn)略發(fā)展方向,具有良好的市場發(fā)展前景和經(jīng)濟(jì)效益,項(xiàng)目完成后,能夠進(jìn)一步提升公司的盈利水平、增加利潤增長點(diǎn)、增強(qiáng)競爭能力,募集資金的用途合理、可行,符合本公司及全體股東的利益。

 

本項(xiàng)目各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)良好,經(jīng)濟(jì)性上可行。項(xiàng)目完成投產(chǎn)后,預(yù)計(jì)各項(xiàng)指標(biāo)如下表所示:廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-11內(nèi)容 指標(biāo)稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率(FIRR) 20.77%年銷售收入 52,000萬元年利稅 12,341萬元稅前財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值(FNPV) 23,047萬元總投資收益率(ROI) 24.47%項(xiàng)目資本金凈利潤率(ROE) 20.80%稅前投資回收期(靜態(tài)) 4.43年

 

四、立項(xiàng)、土地、環(huán)保等報(bào)批事項(xiàng)本項(xiàng)目建設(shè)主體廣東鴻圖科技股份有限公司已經(jīng)取得了位于廣東省高要市金渡鎮(zhèn)日新路88號(hào)67,548.00平方米的工業(yè)土地,土地使用證號(hào)為“高要國用(2008)第020045號(hào)”、“高要國用(2008)第020046號(hào)”、“高要國用(2008)第020047號(hào)”和“高要國用(2008)第020048號(hào)”。

 

本項(xiàng)目相關(guān)立項(xiàng)備案和環(huán)保等報(bào)批事項(xiàng)尚在辦理之中。

 

綜上所述,公司本次非公開發(fā)行股票的募集資金投向符合國家產(chǎn)業(yè)政策和公司發(fā)展的需要,募投項(xiàng)目具有較強(qiáng)的盈利能力和較好的發(fā)展前景,募集資金的使用將會(huì)為公司帶來良好的投資收益,為股東帶來豐厚的回報(bào)。

 

本次募投項(xiàng)目的實(shí)施,將進(jìn)一步壯大公司的規(guī)模和實(shí)力,增強(qiáng)公司的競爭力,促進(jìn)公司的持續(xù)發(fā)展,符合公司及公司全體股東的利益。

 

廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-12

 

第三節(jié)董事會(huì)關(guān)于本次發(fā)行對(duì)公司影響的討論與分析

 

一、本次發(fā)行后公司業(yè)務(wù)、公司章程、股東結(jié)構(gòu)以及高管人員結(jié)構(gòu)的變動(dòng)情況

 

 (一)對(duì)公司業(yè)務(wù)的影響本次非公開發(fā)行募集資金投資項(xiàng)目為公司的主營業(yè)務(wù),本次發(fā)行完成后,公司的主營業(yè)務(wù)未發(fā)生變化。募集資金投資項(xiàng)目實(shí)施后,公司的資本實(shí)力將進(jìn)一步增強(qiáng),公司競爭力和盈利能力將得到進(jìn)一步提升,為公司的可持續(xù)發(fā)展提供保證。

　　

 (二)對(duì)公司章程的影響本次非公開發(fā)行股票完成后,公司需要根據(jù)發(fā)行結(jié)果修改公司章程所記載的股本結(jié)構(gòu)及注冊(cè)資本等相關(guān)條款。

 

 (三)對(duì)股東結(jié)構(gòu)的影響本次非公開發(fā)行股票完成后,預(yù)計(jì)將增加不超過1,500萬股(具體增加股數(shù)將在取得證監(jiān)會(huì)發(fā)行核準(zhǔn)批文后確定),這將導(dǎo)致公司股東結(jié)構(gòu)和注冊(cè)資本發(fā)生相應(yīng)變化。

 

 (四)對(duì)高管人員結(jié)構(gòu)的影響截至本預(yù)案出具日,公司尚無對(duì)高級(jí)管理人員結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整的計(jì)劃。本次發(fā)行完成后,不會(huì)對(duì)高級(jí)管理人員結(jié)構(gòu)造成重大影響。

 

二、本次發(fā)行后公司財(cái)務(wù)狀況、盈利能力及現(xiàn)金流量的變動(dòng)情況

 

 (一)對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況的影響本次發(fā)行完成后,公司總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)將有所增加,資產(chǎn)負(fù)債率將有所下降,營運(yùn)資金更加充足,有利于提高公司的資金實(shí)力和償債能力,降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),增強(qiáng)經(jīng)營能力。

 

 (二)對(duì)公司盈利能力的影響本次募集資金將全部用于募集資金投資項(xiàng)目的建設(shè)經(jīng)營,此次募集資金擬投廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-13資項(xiàng)目均經(jīng)過審慎論證,具有較強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力和良好的盈利能力,能夠?yàn)楣蓶|創(chuàng)造更大價(jià)值(具體內(nèi)容可參見本預(yù)案“第二節(jié)董事會(huì)關(guān)于本次募集資金使用的

可行性分析”的相關(guān)內(nèi)容)。

 

 (三)對(duì)公司現(xiàn)金流量的影響本次發(fā)行完成后,公司籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量將大幅度增加;在資金開始投入募投項(xiàng)目后,投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出量將大幅增加;在募投項(xiàng)目完成投入運(yùn)營后,公司經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額將得到顯著提升。本次發(fā)行將進(jìn)一步改善公司的現(xiàn)金流狀況,降低資金成本。

 

三、本次發(fā)行后公司與控股股東及其關(guān)聯(lián)人之間的業(yè)務(wù)關(guān)系、管理關(guān)系、關(guān)聯(lián)交易及同業(yè)競爭等變化情況本次發(fā)行完成后,公司與控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方之間的業(yè)務(wù)關(guān)系、管理關(guān)系等方面不會(huì)發(fā)生變化。公司業(yè)務(wù)和管理依然完全分開,公司人員各自獨(dú)立承擔(dān)其責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)。本次發(fā)行不會(huì)導(dǎo)致公司與控股股東及其關(guān)聯(lián)人產(chǎn)生同業(yè)競爭及新的關(guān)聯(lián)交易。

 

四、本次發(fā)行完成后,公司是否存在資金、資產(chǎn)被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用的情形,或公司為控股股東及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情形本次發(fā)行后,公司不會(huì)存在資金、資產(chǎn)被控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方占用的情形,亦不會(huì)存在公司為控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方進(jìn)行違規(guī)擔(dān)保的情形。

 

五、公司負(fù)債結(jié)構(gòu)是否合理,是否存在通過本次發(fā)行大量增加負(fù)債(包括或有負(fù)債)的情況,是否存在負(fù)債比例過低、財(cái)務(wù)成本不合理的情況截至2009年12月31日,公司會(huì)計(jì)報(bào)表的總資產(chǎn)為6.86億元,負(fù)債為2.81億元,股東權(quán)益為4.05億元,資產(chǎn)負(fù)債率為40.96%。從總體而言,公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)比較穩(wěn)健。發(fā)行完成后,公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)將更為安全,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步下降。廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-14更為穩(wěn)健、安全的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)在目前全球金融危機(jī)的環(huán)境下,對(duì)于一個(gè)企業(yè)的生存和進(jìn)一步發(fā)展壯大具有更為重要的意義。

 

六、本次股票發(fā)行相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)說明

 

 (一)原材料價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)本公司生產(chǎn)經(jīng)營所需的主要原材料為鋁合金錠,價(jià)格主要受鋁錠價(jià)格影響。

 

原材料成本占公司營業(yè)成本的50%左右,原材料價(jià)格每上漲1%,公司成本上漲0.5%。雖然公司可以通過調(diào)整產(chǎn)品價(jià)格轉(zhuǎn)移原材料價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn),但由于公司原材料價(jià)格與產(chǎn)品價(jià)格變動(dòng)在時(shí)間上存在一定的滯后性,而且在變動(dòng)幅度上也存在一定差異。因此,原材料價(jià)格的波動(dòng)將會(huì)對(duì)經(jīng)營業(yè)績的穩(wěn)定性產(chǎn)生一定影響。

 

 (二)主要客戶依賴風(fēng)險(xiǎn)公司的產(chǎn)品雖然涉及汽車、通訊設(shè)備和機(jī)電等領(lǐng)域,但是客戶群體也相對(duì)集中。近三年,公司對(duì)前五名客戶的銷售收入占公司主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為53.59%、59.66%和48.65%。若主要客戶經(jīng)營出現(xiàn)波動(dòng)或降低從本公司采購的份額,將對(duì)公司業(yè)務(wù)帶來影響。本公司存在一定的業(yè)務(wù)集中于主要客戶的風(fēng)險(xiǎn)。

 

 (三)宏觀經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)汽車關(guān)鍵零部件行業(yè)受宏觀經(jīng)濟(jì)影響較大,行業(yè)與宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的相關(guān)性明顯。公司產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于汽車行業(yè)等重大裝備制造業(yè),下游行業(yè)的發(fā)展規(guī)模、發(fā)展速度如果發(fā)生重大變化,公司的產(chǎn)品銷售將會(huì)受到相應(yīng)影響。因此,下游相關(guān)行業(yè)的周期性波動(dòng)會(huì)影響到公司相應(yīng)產(chǎn)品的市場需求和銷售價(jià)格,從而影響到公司的盈利水平。

 

 (四)市場競爭風(fēng)險(xiǎn)由于我國有色金屬壓鑄企業(yè)眾多,雖然目前涉及汽車、通訊設(shè)備等領(lǐng)域的企業(yè)還不是很多,但是未來在高盈利的刺激下不排除介入的廠家會(huì)越來越多,同時(shí)還將面對(duì)國外著名廠商的挑戰(zhàn),而有色金屬壓鑄業(yè)的競爭主要體現(xiàn)在資金實(shí)力、產(chǎn)品開發(fā)、制造品質(zhì)、綜合配套和售后服務(wù)等各個(gè)環(huán)節(jié),因此眾多廠商的參與進(jìn)一步加劇了市場的競爭激烈程度,存在市場競爭激烈的風(fēng)險(xiǎn)。

 

 (五)匯率大幅波動(dòng)對(duì)公司利潤的影響本公司2007-2009年產(chǎn)品出口銷售收入占營業(yè)收入總額比例分別為38.18%、31.61%及26.33%。近三年公司出口銷售合同主要以美元或歐元定價(jià),2007-2009廣東鴻圖科技股份有限公司非公開發(fā)行股票預(yù)案1-3-15年公司因匯率變動(dòng)增加的財(cái)務(wù)費(fèi)用分別為120.73萬元、298.88萬元及-9.80萬元。假如美元等主要結(jié)算貨幣對(duì)人民幣匯率出現(xiàn)貶值,則本公司的出口業(yè)務(wù)在未來仍可能遭受匯兌損失。

 

 (六)凈資產(chǎn)收益率下降的風(fēng)險(xiǎn)本次公開發(fā)行股票將大幅度增加公司的凈資產(chǎn)。由于募集資金運(yùn)用項(xiàng)目存在一定的建設(shè)周期,公司凈利潤的增長速度在短期內(nèi)將可能低于凈資產(chǎn)的增長速度,公司存在發(fā)行后凈資產(chǎn)收益率下降的風(fēng)險(xiǎn)。

 

 (七)募集資金投向風(fēng)險(xiǎn)公司本次發(fā)行募集資金擬用于精密鋁合金壓鑄件生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目。雖然本公司對(duì)募集資金計(jì)劃投資的項(xiàng)目進(jìn)行了認(rèn)真的市場調(diào)查及嚴(yán)格的可行性論證,認(rèn)為項(xiàng)目將取得較好的經(jīng)濟(jì)效益,且項(xiàng)目亦獲得了政府有關(guān)部門的批準(zhǔn),但在項(xiàng)目實(shí)施過程中仍然會(huì)存在各種不確定和不可預(yù)期因素,并可能會(huì)對(duì)項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)度、實(shí)際收益產(chǎn)生一定的影響,從而影響公司的經(jīng)營業(yè)績。

 

 (八)審批風(fēng)險(xiǎn)本次非公開發(fā)行股票需經(jīng)公司股東大會(huì)審議批準(zhǔn),并需取得中國證監(jiān)會(huì)的核準(zhǔn)。能否取得相關(guān)的批準(zhǔn)或核準(zhǔn),以及最終取得批準(zhǔn)和核準(zhǔn)的時(shí)間存在不確定性。

 

 (九)股市風(fēng)險(xiǎn)本次非公開發(fā)行將對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營和財(cái)務(wù)狀況發(fā)生重大影響,公司基本面情況的變化將會(huì)影響股票價(jià)格。另外,國家宏觀經(jīng)濟(jì)形勢、重大政策、國內(nèi)外政治形勢、股票市場的供求變化以及投資者的心理預(yù)期都會(huì)影響股票的價(jià)格,給投資者帶來風(fēng)險(xiǎn)。中國證券市場尚處于發(fā)展階段,市場風(fēng)險(xiǎn)較大,股票價(jià)格波動(dòng)幅度比較大,有可能會(huì)背離公司價(jià)值。因此,發(fā)行人提醒投資者,需正視股價(jià)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和投資風(fēng)險(xiǎn)。